"WealthTech (Concepto)"

Este acrónimo surge de agregar el consabido sufijo –tech al término inglés “wealth”, es decir riqueza. Por lo tanto, las soluciones Wealthtech también  pueden considerarse una subcategoría de las Fintech, dado que su objetivo es gestionar y hacer el patrimonio económico de las personas a través de los avances tecnológicos. En términos generales, se da lugar a una nueva generación de empresas de tecnología financiera que crean soluciones digitales para transformar la industria de la inversión y la gestión de activos.

Para ello, este tipo de empresas ofrecen alternativas a las firmas tradicionales de inversión y desarrollan herramientas digitales de apoyo para inversores y asesores. Una de sus propuestas más conocidas son los “robo-advisors”, servicios automatizados que utilizan algoritmos de machine learning para ofrecer asesoramiento al usuario en función de las opciones de inversión más rentables, de los objetivos de rendimiento, del miedo al riesgo del usuario y de otras variables como la edad o los ingresos.

La gestión y el crecimiento del patrimonio personal también están ahora en manos de la tecnología. En los últimos años han aparecido nuevas empresas que ofrecen asesoramiento basado en inteligencia artificial y big data, plataformas de microinversión o soluciones de trading basadas en redes sociales.

Esta subcategoría de empresas Fintech bautizada como “Wealthtech” alcanzó un récord de 74 acuerdos de financiación por valor de US$ 657 millones en 2016 y ha estado creciendo de forma sostenida durante los últimos cinco años, según datos de la Consultora CB Insight. Se presenta una nueva tendencia de empresas que ofrecen alternativas a la inversión tradicional.

Y desarrollar herramientas tecnológicas para apoyar a inersores y asesores.

La mayor concentración de estas empresas se encuentra en Estados Unidos (según BBVA) donde solo el mercado de robo-advisors (que recibe el 30% de toda la financiación wealthtech) gestionó cerca de un billón de dólares en 2020 y 4,6 billones de dólares en 2022 según BI intelligence. Estados Unidos fue el más rápido en adoptar este tipo de productos, muy por delante de Europa, y también cuenta con el mayor volumen de activos bajo gestión (AUM) del mundo, según FT Partners.

Aunque los Robo-Advisorsson servicios automatizados que utilizan algoritmos de aprendizaje automático para ofrecer a los usuarios asesoramiento en función de las opciones de inversión más rentables del mercado, los objetivos de rentabilidad, el perfil de aversión al riesgo del usuario y otras variables como la edad y los ingresos. Sin duda pueden servir como sustitutos o complementos a la figura tradicional del asesor financiero en el que los clientes confían para gestionar sus carteras de inversión.

Al sustituir el conocimiento y la experiencia humana por inteligencia artificial, estos sistemas reducen significativamente los costos. Esto ha permitido que personas que no pueden permitirse un asesor financiero o que tiene menos recursos para invertir puedan acceder a estos servicios. Dos de las más populares son las estadounidenses  Wealthfront y Betterment.

Se proyecta que los activos bajo gestión en el mercado de Robo-Advisors alcancen los US$ 2,6 billones en 2025 (Statista). Se espera que los activos bajo gestión muestren una tasa de crecimiento anual (CAGR 2025-1019) del 3,66% lo que arroka un monto total proyectado de US$ 2,38 billones para 2029. En el mercado de Robo-Advisors, se espera que el número de usuarios alcance los 34.050 millones de usuarios en 2029. También se espera que los activos promedio bajo gestión por usuario en el mercado de Robo-Advisor ascienden a US$ 61.900 en 2025.

Desde una perspectiva de comparación global se muestra que el mayor nivel de activos bajo gestión se alcanza en Estados Unidos (US$ 1,67 millones en 2025).

ASESORES ROBÓTICOS.

Los robo-advisors son servicios automatizados que utilizan algoritmos de aprendizaje automático para ofrecer a los usuarios asesoramiento en función de las opciones de inversión más rentables del mercado, los objetivos de rentabilidad, el perfil de aversión al riesgo del usuario y otras variables como la edad y los ingresos. Sin duda, pueden servir como sustitutos o complementos  a la figura tradicional del asesor financiero en el que los clientes confían para gestionar sus carteras de inversión.

Al sustituir el conocimiento y la experiencia humana por inteligencia artificial, estos sistemas reducen significativamente los costos. Esto ha permitido que personas que no pueden permitirse un asesor financiero o que ofrecen menos recursos para invertir, puedan acceder a estos servicios.

JUBILACIÓN ROBÓTICA.

Se trata de otra versión de los robo-advisors que también es popular en Estados Unidos. Las empresas de esta categoría se especializan en la gestión de ahorros para la jubilación. Algunas de las empresas que más crecieron, en un inicio, en este ámbito fueron RobutsWealth, Feex y United Income, que está especialmente orientada a la generación de los baby boomers y cuyo eslogan es: “Estamos viviendo más. Nuestro dinero también deberá hacerlo”.

MICROINVERSIÓN.

Ya no es necesario contar con un gran patrimonio para poder invertir y obtener ganancias. Esa es la idea detrás de las plataformas de microinversión, que permiten invertir pequeñas cantidades de dinero sin comisiones. La ventaja de estas firmas –sobre todo las orientadas a los millennials- es la posibilidad de generar ahorros poco a poco, sin necesidad de desembolsar grandes cantidaes de dinero. Suelen ser apps que presentan la inversión como algo sencillo, cómodo y accesible.

Con el tiempo, las inversiones pequeñas y regulares se convertirán en algo más grande: 20 peniques al día pueden convertirse en seis libras al mes o 72 libras al año. Eso no parece mucho hoy en día, pero es mejor que nada. Y la industria de la microinversión espera que se convierta en un hábito que crezca con los ahorros de los millennials” sostiene un artículo del Financial Times (2016) sobre la tendencia de la tecnología de la riqueza.

Tradicionalmente, los asesores de inversión obtenían un beneficio por comisiones sobre las transacciones y la gestión. En estas nuevas plataformas, sin embargo, estos cobros no existen. En su lugar, los usuarios suelen pagar una suscripción de US$ 1 al mes.

Stash, por ejemplo, una plataforma de microinversión que permite a los usuarios empezar a invertir con tan solo US$ 5. Acoms también en Estados Unidos, es otro ejemplo. Redondea el importe de cada pago con tarjeta e invierte automáticamente la diferencia en bolsa.

CORREDORES DIGITALES.

Los brokers digitales incluyen plataformas online y herramientas de software que ponen la información bursátil y la posibilidad de invertir al alcance de cualquiera. Algunos de los formatos más exitosos en esta categoría de wealthtech son las plataformas de inversión de “social trading”. Estas plataformas se basan en la idea de que los usuarios pueden seguir las inversiones “tal como siguen las actualizaciones de estado de Facebook”, explica Bloomberg.

Los brokers digitales están pensados tanto para empresas como para usuarios finales. Uno de los más conocidos en formato B2C es eToro, una plataforma disponible en 140 países que pone en contacto a los usuarios entre sí y les permite copiar las carteras de los inversores más exitosos de la red, para así replicar sus estrategias.

HERRAMIENTAS DE INVERSIÓN.

En esta categoría se incluyen diferentes tipos de servicios que ofrecen a los inversores información extra a través de herramientas digitales , ya sea de compradores, de investigación o de acceso a asesoramiento.

Por ejemplo, Nerdwalletofrece a los usuarios la posibilidad de acceder a una red de inversores expertos, comparar brokers digitales en el mercado, analizar su salud financiera de cada a la jubilación o recibir informes de investigación en una newsletter. También en esta categoría se encuentra Kensho Technologies, que construyó “la Siri de Wall Street” –un sistema de aprendizaje automático que permite a los inversores acceder a análisis financieros en lenguaje cotidiano-. La startup fue elegida por Fortune como una de las mejores Fintech de 2016 y ha recibido financiación de Goldman Sachs y Google Ventures.

GESTIÓN DE CARTERA.

En esta categoría se incluyen herramientas que ayudan a los inversores y asesores financieros a unificar y gestionar sus carteras de inversión en una única plataforma.  Suelen permitir a los usuarios analizar la evolución de las inversiones, realizar previsiones y tomar decisiones para optimizar la asignación de recursos a las distintas carteras.

Algunos ejemplos son Grisbee, una startups francesa que ofrece asesoramiento personalizado y monitorea la salud financiera de los inversores;  y Addepar, una empresa B2B que proporciona software para unificar la gestión de diferentes activos financieros para empresas familiares, bancos y asesores financieros.